隨著可持續發展項目愈發受到重視，加上冠病疫情的推動，本地的綠色和可持續融資市場不斷擴大。通過綠色和可持續債券和貸款融資的企業，也從房地產行業擴展到更廣範圍，如交通和教育領域。

 

根據新加坡金融管理局的數據，新加坡已經是東盟最大的綠色融資市場，佔整個東盟綠色債券和貸款市場的近50％。

 

金管局發言人回答《聯合早報》詢問時指出，綠色融資目前佔全球金融市場的2.5％至4.5％，過去數年增長勢頭加快，新加坡市場也出現同樣趨勢。

 

綠色和可持續融資包括債券和貸款。數據顯示，綠色、社會和可持續債券去年佔本地債券市場的5％。到目前為止本地共發行了超過80億元的綠色、社會和可持續債券。

 

金管局發言人表示，本地的綠色、社會和可持續債券市場從2017年開始增長，獲得發行公司和投資者的青睞，去年的發行量達到48億元，比2018年增加四倍。她說，雖然冠病疫情對債券市場造成了流動性資金壓力，但這類債券的發行保持穩健，今年上半年共發行7億5000萬元。

 

本地的綠色和可持續貸款（sustainability-linked loans）市場也不斷發展，去年本地共發出55億元的綠色和可持續貸款，其中可持續貸款佔亞太區比率超過35％。

 

可持續性相關貸款 近來發展步伐加快

 

今年來比較可觀的綠色貸款包括馬新公司（M+S）獲得本地三家銀行的19億5000萬元貸款，是亞太區房地產公司所獲得的最大規模綠色貸款。

 

除了傳統意義上的綠色貸款和債券，不需要涉及綠色項目和資產的可持續性相關貸款近來發展的步伐加快。例如，凱德集團（CapitaLand）於5月獲得大華銀行的5億元可持續貸款，也是本地房地產領域最大規模的此類貸款。

 

星展銀行董事總經理兼可持續發展負責人鍾皓恩接受《聯合早報》訪問時指出，市場大多關注綠色債券和貸款，不過對於可持續貸款的興趣近來升溫。她解釋說，綠色貸款主要是頒發給綠色項目，這些項目旨在解決環保問題如氣候變化、自然資源匱乏和生態多元化損失。

 

可持續相關貸款則注重公司的環境、社會和治理（ESG）表現，公司並不一定需要進行綠色項目或擁有綠色資產，貸款可用在一般企業用途。鍾皓恩說：“這能鼓勵公司改善整體的可持續表現。”

 

華僑銀行環球企業部結構融資部和可持續金融部總經理吳漢堅表示，房地產領域是可持續融資的領頭羊行業，近期更多領域也加入了這個行列，包括再生能源、潔淨交通、教育、水務管理等。例如新加坡國立大學今年5月發行3億元的綠色債券，是本地首個公共學府發行的綠色債券，資金將為大學的綠色項目融資。

 

大華銀行產業策略規劃部工業產業與消費品主管施博納（Bonar Silalahi）說，隨著電動車市場的成熟，交通領域正朝著低碳排放的方向發展，相信對綠色融資的需求將增加。此外，基礎設施領域對綠色融資的需求也將上升，例如為區域製冷機器和生物質能源廠獲取融資。

 

鍾皓恩觀察到，更多農業商品公司有意獲得可持續貸款，這個趨勢鼓舞人心，因為農業消耗大量資源，農業灌溉的用水量就佔全球的70％，農業土地的使用會帶來氣候變化。

 

新加坡正發展成為區域可持續融資樞紐

 

區域市場也呈現了龐大的可持續性融資機會。吳漢堅說，新加坡正在發展成為區域的可持續融資樞紐，本區域的公司也進一步通過新加坡市場來進行可持續融資，如緬甸、馬來西亞、台灣地區、香港地區、韓國、日本和澳大利亞的企業。

 

對於企業來說，可持續貸款的利率可能更低。吳漢堅說，如果企業可以達到某些可持續性目標，有可能獲得利率折扣。這也與公司可持續發展的努力相輔相成。金管局目前正在準備一項綠色和可持續貸款的津貼計劃，預料於第四季推出。

 

新聞來源：聯合早報